A Head’s Up on the 2017 Tax Season: ITIN Renewals and Delayed Refunds

Last season, United Way of King County tax volunteers last year helped secure $29.1 million in tax refunds for our clients. This tax season, we aim to help even more people by continuing to expand our tax site locations and volunteer tax preparers at each site.

The 2017 tax season will be a bit different due to the recently passed Protecting Americans from Tax Hikes, or PATH Act. The PATH Act is a tax bill that includes a broad range of tax provisions, but most notably, sets expiration dates for Individual Taxpayer Identification Numbers (ITINs) and permanently expands the Child Tax Credit (CTC) and the Earned Income Tax Credit (EITC) which will have significant effects on tax filers this year.

At our VITA sites last year, over 1,000 households filed taxes using an ITIN and 7,000 filers claimed either the CTC, EITC, or both. We hope that our expanded tax sites and volunteer availability will help King County taxpayers with these changes.

ITIN Renewals:

An Individual Taxpayer Identification Number, or ITIN, is a number used by the IRS to process taxes of taxpayers who are not eligible for a Social Security Number and their dependents.

The PATH Act establishes an expiration date of December 31, 2016 for certain ITINs:

  • ITINs issued before 2013, with the middle digits of 78 and 79 (e.g. 9XX-78-XXXX)
  • ITINs that have not been used on a tax return for Tax Years 2013, 2014, or 2015.

 

If one tax filer’s ITIN is up for renewal, they may opt to renew the ITINs of all family members (spouses and dependents claimed on a tax return) at the same time under the IRS’ “Family Option.”

It’s estimated that 3,300 King County taxpayers with ITINs will need to apply for renewals this year, and United Way VITA sites are here to help!

From January through April, trained tax volunteers can offer clients assistance with preparing W-7 forms and provide instructions on next steps.

 

ITINs and Tax Returns

While it is possible to file a tax return with an expired ITIN, tax filers will not be eligible for any tax credits and no refund will be issued until the ITIN renewal is processed.

Refunds are already guaranteed to be delayed compared to past years (see below) and an expired ITIN could prolong the refund timeline even further, so it’s best to start the renewal process early.

Anyone who needs to renew an ITIN is encouraged to stop by one of our many tax sites that offer ITIN and free tax preparation services in many languages, including Spanish.

 

Delayed Tax Refunds:

The permanent expansions of the Child Tax Credit and the Earned Income Tax Credit in the PATH Act came with anti-fraud provisions including increased IRS screening and security measures designed to catch identity theft. To account for this screening process, the IRS is required to hold tax refunds which include EITCs or Child Tax Credits until February 15th.

It’s important to note that the delays are not related to the tax preparer or the quality of the tax return. No tax preparer, paid or volunteer, can guarantee a refund prior to February 15th so be aware of any business making false promises.

Delayed refunds also make refund anticipation loans more enticing so social service providers and tax filers should be advised to steer clear of these dangerous options and their predatory interest rates.

We know that families rely on their tax refunds to pay off bills and create emergency savings nets, and we encourage them to start budgeting now in anticipation of delayed refunds during tax time.

 

How can United Way’s Free Tax Preparation Sites help?

From January to April, we operate 25+ tax site locations around King County with volunteers who speak a range of languages.

itin-tax-help

  • 100% free tax preparation services – with us, free means free.
  • Experienced and certified volunteers who are passionate about taxes and will help you maximize your refund and complete paperwork for ITIN renewals
  • Options to save a portion of your refund in a reliable and trustworthy savings account to increase your long-term financial stability
  • Get connected to public benefits like Basic Food, healthcare, transportation, and utility assistance to help lessen the impact of a delayed refund

 

For more information, please contact Jenny Walden, Financial Stability Programs Manager at jwalden@uwkc.org.

alaniAlysha Alani is an Emerson National Hunger Fellow at United Way of King County working to ensure that King County residents are able to weather financial shocks and can work towards long term financial stability. She is researching innovative savings products and strategies to decrease barriers to savings among low income workers and community college students in partnership with United Way’s Free Income Tax Preparation program and the new Housing Ready, Crisis Resilient project.

 


Un aviso sobre la temporada de impuestos 2017: Lo que necesita saber

El programa de Preparación de Impuestos Gratis de United Way del Condado de King ayudó 21,750 residentes presentar una declaración de impuestos el año pasado. Este esfuerzo tomó lugar en 24 sitios de asistencia de impuestos (se llama Volunteer Income Tax Assistance sites, VITA, en inglés) a través del condado con 900 voluntarios certificados por el Servicio de Impuestos Internos de los Estados Unidos (IRS por sus siglas en inglés).

United Way sabe que los contribuyentes trabajan muy duro por sus salarios y por eso se dedica a asegurar que obtienen el reembolso máximo, al cual tienen el derecho sin tomar en cuenta de su habilidad a pagarle a un preparador de impuestos profesional. Nuestros voluntarios de impuestos aseguraron $29.1 millón en reembolsos de impuestos para nuestros clientes. Esta temporada de impuestos, esperamos ayudar aún más gente con más sitios y voluntarios.

La temporada de impuestos de 2017 será un poco diferente a causa de una nueva ley que se llama “La Ley de Protección a los Americanos de Alzas de Impuestos” (PATH por sus siglas en inglés).  La ley tributaria incluye una gama de cosas relacionada a impuestos, pero en particular, establece fechas de vencimiento para los números de identificación personal del contribuyente (ITIN por su sigla en inglés) y también permanentemente se expande el Crédito tributario por hijos (Child Tax Credit/CTC) y el Crédito por ingreso del trabajo (Earned Income Tax Credti / EITC) los cuales tendrán efectos muy significantes para contribuyentes este año.

A los sitios VITA en 2016, más de un mil de hogares reclamaron sus impuestos federales usando un ITIN y 7 mil personas reclaman el CTC, EITC, o ambos créditos. Esperamos que la expansión de nuestros sitios de VITA y la disponibilidad de voluntarios ayudarán contribuyentes en el condado de King con estos cambios.

 

La renovación del ITIN:

El número de identificación personal del contribuyente (ITIN) es un número autorizado por el Servicio de Impuestos Internos de los Estados Unidos (IRS) para procesar los impuestos de contribuyentes y sus dependientes que no son elegibles para obtener un número del Seguro Social (SSN).

La ley PATH, determina que los ITINs siguientes se vencen el 31 de diciembre de 2016 y tendrán que ser renovados:

  • ITINs emitidos antes del año 2013 con el número medio de 78 o 79. Por ejemplo: 9XX-78-XXXX
  • ITINs que no han usado en una declaración de impuestos en los años fiscales 2013, 2014, o 2015.

Si el ITIN de un contribuyente necesita renovación, se puede renovar los ITINs de toda la familia (la pareja matrimonial y los dependientes reclamados en la declaración de impuesto) a la misma vez según la “Opción Familiar.”

¡Es estimado que 3,300 contribuyentes con ITINs en el condado (King County) necesitarán solicitar renovaciones, y los sitios VITA de United Way están aquí para ayudarles!

Desde enero hasta abril, voluntarios de impuestos certificados pueden asistir los clientes con la forma W-7 (SP) (la renovación del ITIN) y dar instrucciones para los pasos siguientes. Los voluntarios hablan español.

 

ITINs y las declaraciones de impuestos

Aunque es posible presentar una declaración de impuestos con un ITIN vencido, los contribuyentes que hacen esto no serán elegibles para ningún crédito y no recibirán reembolsos hasta que la renovación está completada.

Es garantizado que los reembolsos serán atrasados en comparación a años anteriores y un ITIN vencido puede extender su tiempo de espera. Es mejor que empiece el proceso de renovación temprano.

Le sugerimos a cualquiera persona que necesita renovar un ITIN a pasar por uno de nuestros sitios tributarios que ofrecen servicios de ITIN y la preparación de las declaraciones de impuestos en muchas idiomas, incluyendo el español.

Los reembolsos tributarios atrasados:

La expansión permanente del Crédito tributario por hijos (CTC) y el Crédito por ingreso del trabajo (EITC) en la ley PATH incluye provisiones para prevenir el fraude y propone más protección y medidas de seguridad contra el robo de identidad. A causa de estas medidas, el IRS es requerido a retener los reembolsos con CTC o EITC hasta el 15 de febrero.

Es importante notar que los retrasos no son relacionados al preparador de impuestos ni la calidad de la declaración de impuestos. Ningún preparador de impuestos – remunerado o voluntario – puede garantizar un reembolso antes del 15 de febrero, y por eso, tenga cuidado de los comercios haciendo promesas falsas.

También, los reembolsos atrasados hacen que los préstamos de reembolso anticipado muy atractivos. Por esta razón, las organizaciones de servicios sociales y los contribuyentes deben evitar estas opciones peligrosas debido a sus tasas de interés predadoras.

Sabemos que las familias dependen de sus reembolsos tributarios para pagar las cuentas y crear ahorros en el caso de emergencias. Les animamos a empezar presupuestando ahora a cuenta del reembolso atrasado.

¿Cómo puede ayudarle el programa de Preparación de Impuestos Gratis de United Way?

Desde enero hasta abril, mantenemos 25+ sitios tributarios alrededor del condado (King County) con voluntarios que hablan muchos idiomas.

  • Servicios de impuestos y renovaciones de ITINs completamente gratis – no hay cargas escondidas.
  • Los voluntarios tienen experiencia y son apasionados sobre los impuestos; ellos pueden ayudarle a maximizar su reembolso y completar solicitud de renovación para el ITIN
  • Opciones para ahorrar una porción de su reembolso en una cuenta de ahorro segura y confiable
  • Se apunta a servicios del gobierno como asistencia con las provisiones, asistencia médica, asistencia con la transportación pública, y asistencia con las utilidades para decrecer el impacto del reembolso atrasado.

Para más información, por favor contacta a Jenny Walden, la directora del programa de estabilidad financiera, a jwalden@uwkc.org.

 

alaniAlysha Alani está trabajando para ayudar a las familias a ser financieramente estable al United Way del Condado de King. Ella está un miembro de una beca de investigación para servir el interés público (Emerson National Hunger Fellowship).

 

 

 

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